1、新冠疫情对借款人及征信体系带来的影响

新冠疫情导致以前履约情况较好的个人和企业借款人可能无法履行到期还款义务。大多数靠工资生活的个人面临失业，另一部分人则因强制休假导致收入减少。企业运营受到城市封锁规定的影响，业务量也大幅下降。在疫后恢复期，放贷机构考虑到这些因素对还款能力的影响，会对部分行业（如旅游业等）的借款人减少信贷发放。

疫情期间的逾期还款影响个人和企业的信用状况。在缺乏专门的疫情期间数据报送技术解决方案（例如特殊报告代码和标识符）等保障措施的情况下，疫情期间借款人的逾期记录会导致借款人产生不良信用记录，造成信用评分下降，从而导致恢复期借款人借贷成本上升，不利于借款人经济状况的恢复，也会进一步增加违约的可能性。

疫情期间缺少征信数据报送的恰当指引会影响征信系统数据的完整性。在暂停征信数据报送或数据报送方式不够明确的国家或地区，疫情期间征信数据报送的完整性将存在一定问题，从而降低信贷机构对征信系统数据的信赖，也会减疫情期间征信数据对于开展微观和宏观审慎分析的价值。

由于政策干预带来信息不对称问题，信贷机构会提高获客及贷款发放要求，甚至实施信贷配给。在疫情稳定期，公共部门实施的干预措施很少会对企业存活能力的差异加以区分。而到了疫后恢复期，为缓解之前的信息不对称，信贷机构需要采取更多方法对新老客户的信用情况进行准确评估，这将可能导致信贷机构信贷业务管理成本上升，一定程度上会对客户获得信贷带来限制。